Fokus på løs produktionskapacitet: Foundries af andet niveau reducerer priserne for at sikre volumen, og det nedadgående vendepunkt for modne processer nærmer sig
Jul 30,2022
Svag efterspørgsel, stigende ordrer, stigende varebeholdninger og den cykliske tilpasning af halvlederindustrien kombineret med virkningen af eksterne politiske og økonomiske miljøfaktorer, oplever forbrugerelektronikfeltet en "koldbølge".Efter at have indgået 2022, vil forbrugermarkedets efterspørgsel efter tv'er, tablets, bærbare computere, smartphones og andre forbrugermarkeder bremse, og slutkunder vil svække deres bestræbelser på at trække varer, hvilket vil påvirke designproducenternes filmproduktionsindsats i støberier. Juster filmproduktionsstrategier og korrigeret lager "Vandstanden" er blevet hovedtemaet, og den oprindeligt stramme modne proceskapacitet har vist tegn på løsnelse.
Under denne omstændighed bliver førsteklasses støberier med bedre kvalitet ofte afhængigheden af designfirmaer til at opretholde filmproduktion, mens støberierne i anden niveau er blevet det første valg til ordre og er de første til at bære presset.
Ifølge Jiwei.com er der siden andet kvartal nogle produkter fra nogle anden niveau støberier begyndt at reducere priserne med et gennemsnitligt fald på mere end 10%. I tredje kvartal i år er bøjningspunktet for den modne proces nedtur ved at dukke op, og en bredere bølge af støberi -prisnedskæringer vises. eller vil følge.
Ældre proceskapacitet "Løsning"
Den løse produktionskapacitet er uden tvivl et stort incitament til "isbrud" af støberi -priser, som kun er blevet hørt i de sidste to år.
I henhold til de seneste data fra Semi, da efterspørgslen efter modne processer fortsætter med at stige, fra begyndelsen af 2020 til slutningen af 2024, forventes 8-tommer produktionskapacitet for globale halvlederproducenter at stige med 1,2 millioner stykker, en stigning på 21%og når en rekordhøjde på 6,9 millioner stykker pr. Måned. .
Med den kontinuerlige opdatering og iteration af støberi-teknologi er 8-tommer og 12-tommer skiver blevet mainstream-konfigurationen af støberier. Blandt dem bruges 8 tommer hovedsageligt til modne processer og specielle processer. Selvom industrien har lidt af en "mangel" på 8-tommer produktionskapacitet i de sidste to år, gæres den cykliske cyklus af produktionskapaciteten også i hemmelighed.
Isaiah Research mener, at produktionskapaciteten for modne processer i øjeblikket faktisk er løs i andet halvår. Ved at tage 8 tommer som eksempel er den gennemsnitlige kapacitetsudnyttelsesgrad i andet halvår 95 ~ 100%. Kapacitetsudnyttelse falder til ca. 90%. På den anden side er kapacitetsudnyttelsesgraden for 22/28nm -processen stadig omkring 100% i gennemsnit i andet halvår, og kapacitetsudnyttelsesgraden for nogle fabs kan falde til 95 ~ 100%, og der er også En situation med løs produktionskapacitet.
"Hovedårsagen er den svage terminale efterspørgsel." Jesajas forskning påpegede yderligere, "I øjeblikket er forbrugerelektronikprodukter såsom TV, PC/NB, mobiltelefoner og andre markeder svage i forbrugskraft, som tilsammen påvirker fremkomsten af produkter såsom driver ICS og relaterede strømstyring ICS. Ordrejustering , og denne type produkt kastes for det meste i modne fremstillingsprocesser. "
Ved at tage chaufførchips som et eksempel siger nogle analytikere, at den globale inflation, det svage forbrugerelektronikmarked, LCD -panelindustrien er gået ind i et truge af en nedadgående cyklus, driverchipmarkedet er blevet impliceret, og priserne er fortsat med at falde, og Tilsvarende støberi -priser på førerchips er begyndt. Løshed opstår.
Det forudses, at den globale markedsstørrelse af display-driverchip-markedet falder med ca. 6% år til år i 2022. Faldet i efterspørgslen efter chaufførchips har spredt sig til støberier som verdens avancerede og NSMC, og har presset dem til at fokusere ved justering og svar. Power Semiconductor øger andelen af ikke-driver-chipprodukter og udforsker aktivt bilmarkedet; Verdens avancerede virksomheder reducerer produktionskapaciteten i store størrelsespanelchaufførchips og producerer aktivt små og mellemstore displaypanelchaufførchips for at opretholde udnyttelse af høj kapacitet.
For at undgå den kontinuerlige nedgang i produktionskapacitetsudnyttelsesgraden er støberiet med en relativt enkel produktstruktur under omstændighederne af orden afskåret og løs produktionskapacitet også rullet prisreduktion og mængde garanti ud.
OEM -priserne faldt med mere end 10%
Den løse produktionskapacitet er uden tvivl et stort incitament til "isbrud" af støberi -priser, som kun er blevet hørt i de sidste to år.
I henhold til de seneste data fra Semi, da efterspørgslen efter modne processer fortsætter med at stige, fra begyndelsen af 2020 til slutningen af 2024, forventes 8-tommer produktionskapacitet for globale halvlederproducenter at stige med 1,2 millioner stykker, en stigning på 21%og når en rekordhøjde på 6,9 millioner stykker pr. Måned. .
Med den kontinuerlige opdatering og iteration af støberi-teknologi er 8-tommer og 12-tommer skiver blevet mainstream-konfigurationen af støberier. Blandt dem bruges 8 tommer hovedsageligt til modne processer og specielle processer. Selvom industrien har lidt af en "mangel" på 8-tommer produktionskapacitet i de sidste to år, gæres den cykliske cyklus af produktionskapaciteten også i hemmelighed.
Isaiah Research mener, at produktionskapaciteten for modne processer i øjeblikket faktisk er løs i andet halvår. Ved at tage 8 tommer som eksempel er den gennemsnitlige kapacitetsudnyttelsesgrad i andet halvår 95 ~ 100%. Kapacitetsudnyttelse falder til ca. 90%. På den anden side er kapacitetsudnyttelsesgraden for 22/28nm -processen stadig omkring 100% i gennemsnit i andet halvår, og kapacitetsudnyttelsesgraden for nogle fabs kan falde til 95 ~ 100%, og der er også En situation med løs produktionskapacitet.
"Hovedårsagen er den svage terminale efterspørgsel." Jesajas forskning påpegede yderligere, "I øjeblikket er forbrugerelektronikprodukter såsom TV, PC/NB, mobiltelefoner og andre markeder svage i forbrugskraft, som tilsammen påvirker fremkomsten af produkter såsom driver ICS og relaterede strømstyring ICS. Ordrejustering , og denne type produkt kastes for det meste i modne fremstillingsprocesser. "
Ved at tage chaufførchips som et eksempel siger nogle analytikere, at den globale inflation, det svage forbrugerelektronikmarked, LCD -panelindustrien er gået ind i et truge af en nedadgående cyklus, driverchipmarkedet er blevet impliceret, og priserne er fortsat med at falde, og Tilsvarende støberi -priser på førerchips er begyndt. Løshed opstår.
Det forudses, at den globale markedsstørrelse af display-driverchip-markedet falder med ca. 6% år til år i 2022. Faldet i efterspørgslen efter chaufførchips har spredt sig til støberier som verdens avancerede og NSMC, og har presset dem til at fokusere ved justering og svar. Power Semiconductor øger andelen af ikke-driver-chipprodukter og udforsker aktivt bilmarkedet; Verdens avancerede virksomheder reducerer produktionskapaciteten i store størrelsespanelchaufførchips og producerer aktivt små og mellemstore displaypanelchaufførchips for at opretholde udnyttelse af høj kapacitet.
For at undgå den kontinuerlige nedgang i produktionskapacitetsudnyttelsesgraden er støberiet med en relativt enkel produktstruktur under omstændighederne af orden afskåret og løs produktionskapacitet også rullet prisreduktion og mængde garanti ud.
OEM -priserne faldt med mere end 10%
Chipprodukter ved hjælp af modne fremstillingsprocesser;
Det ser ud til, at "tendensen" af prisreduktion er ustoppelig, men det er også nødvendigt at se, at "behandlingen" af forskellige produkter og forskellige noder er forskellig.
En designer fra en designproducent fortalte Jiwei.com, at de nuværende prisnedsættelser af støberier hovedsageligt er koncentreret i kategorier som driver ICS og Power Management ICS.
Isaiah-undersøgelsen nævnte også, at nogle anden niveau Wafer-støberier er faldet med ca. 5 ~ 15% i støberi-priser for forbrugerelektronik, såsom TV, PC/NB, mobiltelefoner og andre relaterede driver ICS, Power Management ICS osv. .
Selvom det er den samme type produkt, er der også "gap" -behandlinger til forskellige applikationer. "At tage Power Management ICS som et eksempel, hvis det er til server- og bilstyring ICS, er prisen relativt stabil, men for pc'er, bærbare computere og smartphones er der et fald på 5-15%." Isaiahs forskning påpegede dette "kløft".
Fra synspunktet på knudepunkter fra forskellige modne processer er der også sondringer. Repræsentanten for de ovennævnte designproducenter fortalte Jiwei-netværket, at den aktuelle kapacitetsmangel på modne processer på 90 nm og derover er lettet, hvoraf den 130 nm-knude er faldet med 8-12%, og 90nm-knuden er 12-15%.
En person i støberiindustrien fortalte også Jiwei.com, at i henhold til LTA (langtidsaftale) -aftalen, som er blevet populær i de senere år, vil støberi -prisen blive justeret med ca. 10% hvert år, og efter fortiden To år har produktionskapaciteten været stram. Den resulterende prisstigning, selvom den er faldet, er ikke vendt tilbage til det normale niveau, så virkningen på støberier er ikke åbenlyst på kort sigt.
Når kapacitetsudnyttelsesgraden for runde støberi falder, sammenlignet med de første niveau producenter, har de imidlertid et stort antal lange ordrer og store ordrer, og mange noder og produktkategorier kan håndteres gennem produktlinjejustering, virksomheden Strukturen er relativt enkel, og afskrivningen af udstyret er ikke afsluttet. Producenter af andet niveau vil have et større pres og behov for at foretage afvekslinger og balancer mellem forfølgelsen af marked, indtægter og fortjeneste, og tester også, om deres egne tekniske barrierer er stærke nok.
"For produkter inden for nogle specifikke felter vil støberiet foretage justeringer i henhold til den faktiske situation på det terminale marked. På den ene side er det at holde ordrer og reducere priserne som en sidste udvej. På den anden side er det også at Reducer presset på kunder og terminalproducenter og arbejde sammen for at overvinde truget. Til en vis grad er det også en indsats for at overvinde vanskelighederne sammen. " Personen indrømmede ærligt.
Nedadgående bøjningspunkt kan komme
For tegn på "løsning" af priser i modne processer kan industrien være mere bekymret over dens dominoeffekt. Vil dette være "bøjningspunkt" for produktionskapacitet fra mangel til løshed?
Chen Xiang, senioranalytiker hos Jiwei Consulting, er relativt forsigtig. Nedgraderingen skal være et svar på efterspørgslen på terminalmarkedet. Svagheden ved forbrugerelektronik såsom smartphones skal være hovedårsagen. Støberierne har imidlertid forbedret deres produktstruktur for nylig. at tilpasse sig markedsændringer.
"Prisereduktionen af nogle modne processer er stadig fordi støberiet ikke er villig til at opgive visse produktionskapacitet og kundeordrer. På lang sigt er det stadig nødvendigt at justere produktstrukturen i produktionen i kombination med markedet. Prisreduktionen er kun en midlertidig metode til at sikre ordrer, og efterspørgsel og produktionskapacitet er stadig nødt til at nå en balance. "Chen Xiang mener, at dette er en hensigtsmæssig foranstaltning.
"Prisreduktionen bør ikke være bæredygtig. Hvis der er en prisreduktion, vil der være en betydelig udvidelse? Markedet, inklusive produktionskapacitet, flyder, og den oprindelige produktionskapacitet for TSMCs nye fabrik vil også blive reduceret, og de er konstant justeres. Hvis prisreduktionen fortsætter, er dette marked for usundt. Det er væk. " Chen Xiang analyserede yderligere.
Under alle omstændigheder er det under kraftigt pres for støberiindustrien, der har aggressivt ekspanderet eller opbygget nyt i de sidste to år. Under påvirkningen af sådanne prisnedskæringer kan hastigheden for kapacitetsudvidelse yderligere aftage. Ifølge Jiwei.com har nogle Wafer -støberier endda "ramt bremserne" på deres modne kapacitetsudvidelsesprojekter.
Ifølge Semi kom 34 nye fabs online i 2020 og 2021, og yderligere 58 er planlagt til at starte byggeriet mellem 2022 og 2024, hvilket vil øge den globale kapacitet med ca. 40%.
Det ser ud til, at "tendensen" af prisreduktion er ustoppelig, men det er også nødvendigt at se, at "behandlingen" af forskellige produkter og forskellige noder er forskellig.
En designer fra en designproducent fortalte Jiwei.com, at de nuværende prisnedsættelser af støberier hovedsageligt er koncentreret i kategorier som driver ICS og Power Management ICS.
Isaiah-undersøgelsen nævnte også, at nogle anden niveau Wafer-støberier er faldet med ca. 5 ~ 15% i støberi-priser for forbrugerelektronik, såsom TV, PC/NB, mobiltelefoner og andre relaterede driver ICS, Power Management ICS osv. .
Selvom det er den samme type produkt, er der også "gap" -behandlinger til forskellige applikationer. "At tage Power Management ICS som et eksempel, hvis det er til server- og bilstyring ICS, er prisen relativt stabil, men for pc'er, bærbare computere og smartphones er der et fald på 5-15%." Isaiahs forskning påpegede dette "kløft".
Fra synspunktet på knudepunkter fra forskellige modne processer er der også sondringer. Repræsentanten for de ovennævnte designproducenter fortalte Jiwei-netværket, at den aktuelle kapacitetsmangel på modne processer på 90 nm og derover er lettet, hvoraf den 130 nm-knude er faldet med 8-12%, og 90nm-knuden er 12-15%.
En person i støberiindustrien fortalte også Jiwei.com, at i henhold til LTA (langtidsaftale) -aftalen, som er blevet populær i de senere år, vil støberi -prisen blive justeret med ca. 10% hvert år, og efter fortiden To år har produktionskapaciteten været stram. Den resulterende prisstigning, selvom den er faldet, er ikke vendt tilbage til det normale niveau, så virkningen på støberier er ikke åbenlyst på kort sigt.
Når kapacitetsudnyttelsesgraden for runde støberi falder, sammenlignet med de første niveau producenter, har de imidlertid et stort antal lange ordrer og store ordrer, og mange noder og produktkategorier kan håndteres gennem produktlinjejustering, virksomheden Strukturen er relativt enkel, og afskrivningen af udstyret er ikke afsluttet. Producenter af andet niveau vil have et større pres og behov for at foretage afvekslinger og balancer mellem forfølgelsen af marked, indtægter og fortjeneste, og tester også, om deres egne tekniske barrierer er stærke nok.
"For produkter inden for nogle specifikke felter vil støberiet foretage justeringer i henhold til den faktiske situation på det terminale marked. På den ene side er det at holde ordrer og reducere priserne som en sidste udvej. På den anden side er det også at Reducer presset på kunder og terminalproducenter og arbejde sammen for at overvinde truget. Til en vis grad er det også en indsats for at overvinde vanskelighederne sammen. " Personen indrømmede ærligt.
Nedadgående bøjningspunkt kan komme
For tegn på "løsning" af priser i modne processer kan industrien være mere bekymret over dens dominoeffekt. Vil dette være "bøjningspunkt" for produktionskapacitet fra mangel til løshed?
Chen Xiang, senioranalytiker hos Jiwei Consulting, er relativt forsigtig. Nedgraderingen skal være et svar på efterspørgslen på terminalmarkedet. Svagheden ved forbrugerelektronik såsom smartphones skal være hovedårsagen. Støberierne har imidlertid forbedret deres produktstruktur for nylig. at tilpasse sig markedsændringer.
"Prisereduktionen af nogle modne processer er stadig fordi støberiet ikke er villig til at opgive visse produktionskapacitet og kundeordrer. På lang sigt er det stadig nødvendigt at justere produktstrukturen i produktionen i kombination med markedet. Prisreduktionen er kun en midlertidig metode til at sikre ordrer, og efterspørgsel og produktionskapacitet er stadig nødt til at nå en balance. "Chen Xiang mener, at dette er en hensigtsmæssig foranstaltning.
"Prisreduktionen bør ikke være bæredygtig. Hvis der er en prisreduktion, vil der være en betydelig udvidelse? Markedet, inklusive produktionskapacitet, flyder, og den oprindelige produktionskapacitet for TSMCs nye fabrik vil også blive reduceret, og de er konstant justeres. Hvis prisreduktionen fortsætter, er dette marked for usundt. Det er væk. " Chen Xiang analyserede yderligere.
Under alle omstændigheder er det under kraftigt pres for støberiindustrien, der har aggressivt ekspanderet eller opbygget nyt i de sidste to år. Under påvirkningen af sådanne prisnedskæringer kan hastigheden for kapacitetsudvidelse yderligere aftage. Ifølge Jiwei.com har nogle Wafer -støberier endda "ramt bremserne" på deres modne kapacitetsudvidelsesprojekter.
Ifølge Semi kom 34 nye fabs online i 2020 og 2021, og yderligere 58 er planlagt til at starte byggeriet mellem 2022 og 2024, hvilket vil øge den globale kapacitet med ca. 40%.
I henhold til Isaiahs forskning kan prisreduktionen af nogle modne procesprodukter og løsnelsen af kapacitetsudnyttelsen i andet halvår aftappe udvidelsen af den modne procesproduktion af de oprindeligt meget aktive Wafer -støberier. Fra perspektivet af 22/28nm blev det tidligere forudsagt, at der vil være 70 ~ 80k/m ny produktionskapacitet i 2023, men det kan reduceres til 60 ~ 70k/m i øjeblikket, men det afhænger stadig af den omfattende dom af markedets efterspørgsel og udstyrsforsyningscyklus næste år.
For fastlandets støberi -industri har brancheeksperter analyseret, at Kina har verdens største halvledermarked, og det er uden tvivl at øge produktionskapaciteten flere gange fra perspektivet på fastlandets samlede chipproduktionskapacitet. Men det er ikke kun et spørgsmål om kvantitet, men endnu vigtigere, kvaliteten og konkurrenceevnen i produktionskapaciteten, som er tæt knyttet til, om det kan opnå ydeevne, pris, IP-matchning, leveringstid og langsigtet samarbejde med kunderne.
For fastlandets støberi -industri har brancheeksperter analyseret, at Kina har verdens største halvledermarked, og det er uden tvivl at øge produktionskapaciteten flere gange fra perspektivet på fastlandets samlede chipproduktionskapacitet. Men det er ikke kun et spørgsmål om kvantitet, men endnu vigtigere, kvaliteten og konkurrenceevnen i produktionskapaciteten, som er tæt knyttet til, om det kan opnå ydeevne, pris, IP-matchning, leveringstid og langsigtet samarbejde med kunderne.